Intel förlorar Apple, Intel kan utvecklas bättre

Futurum Research chefanalytiker Daniel Newman (Daniel Newman) sade på MarketWatch idag att Apples användning av självdesignade CPU: er i Mac-datorer kommer att göra mer skada än nytta för Intel. Följande är artikelns fullständiga text:

Under det senaste året har rykten om att Apples Mac-datorer övergav Intel-CPU: er blivit överflödiga. Vid Global Developers Conference, som öppnades 22 juni, lokal tid, meddelade Apple officiellt att framtida Mac-datorer kommer att vara utrustade med självdesignade CPU: er och den första produkten kommer att lanseras i år.

Många tror att CPU avskrivs av Apple Mac, vilket är en stor nackdel för Intel. Men jag tror inte det. Min uppfattning är att Intel kan utvecklas bättre om det förlorar Apple.

För närvarande, när det gäller leveranser, är Apples andel av den globala PC-marknaden cirka 6% och står för 2% till 4% av Intels intäkter. Baserat på Intels intäkter på mer än 75 miljarder dollar under de senaste 12 månaderna bidrog Apple cirka 1,5 miljarder till 3 miljarder dollar till det. Detta är verkligen inte ett litet antal, men med tanke på Intels intäkter är detta inte dödligt.

Dessutom är Apple en krävande kund, som alltid har lagt ett enormt tryck på leverantörerna. Detta återspeglas i området 5G-chips så mycket att Intel var tvungen att sälja sin 5G-modemverksamhet till det förra året, och dess förhållande till Qualcomm har också varit full av stormar. Efter att ha tappat Apple-kunden kan Intel fokusera mer på den snabbast växande verksamheten: strategier för stora datacenter inklusive datacentra, nätverk och tingenes internet.

Under de senaste två kvartalen efter försäljningen av 5G-modemverksamheten var Intels resultat ganska starka, särskilt under det första kvartalet 2020, ökade intäkterna med 23% och rörelseresultatet ökade med 69%.

För Intel är det segmenterade tillväxtverksamheten viktigare än prestationsutveckling. Intäktsökningstakten för Intels klientberäkningsverksamhet under det första kvartalet på 14% har varit ganska imponerande, och intäkterna från datacentret har nått 7 miljarder dollar, en ökning med upp till 43%.

Det är molntjänsteleverantören som driver prestandatillväxten för Intels datacenteravdelning. Affärsintäkterna för leverantörer av molntjänster ökade med 53%, leveranserna och de genomsnittliga försäljningspriserna ökade med 27% respektive 13%. Med tanke på den generellt nedåtgående trenden i priserna på teknikprodukter och tjänster är denna prestanda imponerande.

Den senaste framgången visar att Intels diversifieringsstrategi är korrekt. Enligt den diversifieringsstrategi som tillkännagavs 2019 har Intel tagit foten i eller utökat flera fält inklusive lagring, minne, artificiell intelligens och nätverk. Detta gör att Intels potentiella marknadsstorlek överstiger 300 miljarder dollar, vilket är nästan 10 gånger storleken på Intels traditionella CPU-marknad.

Med tanke på den snabba tillväxten av Intels datacenteravdelning under de senaste två kvartalen, jämfört med Apple, kan fortsätta att fokusera på denna verksamhet ge ökad avkastning till Intels när det gäller intäkter och vinster.

Genom att släppa mer resurser som Apple använde tidigare kan Intel investera mer energi för att möta andra utmaningar, särskilt efter att epidemin har lindrats. Företaget är villigt att tillåta anställda att fortsätta arbeta på distans hemma, vilket resulterar i en ökning av den globala efterfrågan på PC, vilket innebär att företagens datacenter- och molntjänstutgifter ökar, vilket är mer fördelaktigt för Intels diversifieringsstrategi.

Intel har också investerat kraftigt inom områdena edge computing, Internet of Things, autonoma fordon och 5G-nätverk för att fortsätta främja utvecklingen av en diversifierad strategi. Även om dessa teknologier fortfarande befinner sig i de tidiga utvecklingsstadierna, för Intel, representerar de en marknad på flera miljarder dollar. Under de kommande fyra kvartalen kommer tillväxt i dessa områden också att hjälpa till att kompensera förlusten av Apples kund till Intels verksamhet.

Apple vände och vänster, inte oväntat för Intel. Under de senaste åren har Apple ofta "pekade fingrar" på Intels verksamhet. Tätt utbud, 10, 7 nanometer processhoppbiljett, ökningen av AMD, Qualcomm och ARM och andra tillverkare inom CPU-området har blivit anledningen för Apple att anklaga Intel.

Hittills har AMD, Qualcomm och ARM i princip misslyckat Intels utmaningar. Trots sin tidiga popularitet har populariteten för ARM och dess Windows på ARM PC på marknaden varit extremt långsam; AMD har bara eroderat en liten mängd av Intels klientberäkning och datacenterverksamhet. Trots ökad konkurrens har Intels klientdatorer och datacenter affärsområden fortfarande en fördel.

Jag tror att eftersom Apple har fortsatt att stärka sin vertikala integrationsstrategi under tidigare generationer av iPhone- och iPad-produkter, är Intel redo för Apple att överge sin egen CPU.

Sammantaget har Apples användning av sin egen CPU-design för Mac verkligen inte påverkat Intel lika mycket, trots att de rapporterats i stort. När vi tittar tillbaka på denna fråga ett år senare kommer vi att tro att detta är bra för Intel. Intels försäljning av sin 5G-modemverksamhet till Apple förra året bevisade detta.